信贷业务最重要的目标是啥？
当然是为了赚钱。赚钱我们首要考虑的便是盈利数据的测算内容。
本文我们来谈谈信贷业务中的盈利模型的内容，盈利模型也称为风险收益模型。这一部分不仅是个人零售需要了解的内容，也是目前热门的中小微企业中热门的重要内容。盈利模型必须满足（个人或中小企业）信贷风险收益模型中银行净收益大于零。
信贷数据的收益成本中 ,收益部分主要为贷款利息收益 ,也包括部分违约金、加罚息等收益;
成本部分主要包括: 该笔贷款的机会成本 (无风险收益率 )、贷款的风险损失等。
以贷款的风险损失为例，如对某一特定企业的贷款中 ,贷款额度越大则风险程度越高,一个以生产摩托车零部件为主业的小型加工厂 ,当你贷款5万元给它时发生坏帐损失 的概率假定为1%；但当你贷款 20万元给它时发生坏帐损失的概率可能就会是 3%了,这样当贷款量为5万元时可能的风险损失为50 000× 1%× ( 1+ r) ,而当贷款量为20万元时可能的风险损失就会是200 000×3%× ( 1+ r)了。其中r为贷款利率。
下图是贷款收益曲线与贷款成本曲线的叠加，随着贷款量的变化即贷款收益曲线与贷款成本曲线最多存在交点时的情形 ,这意味着在这种风险收益水平下 ,最多存在贷款量的某个点 ,使得在该点贷款总收益等于贷款总成本。
下面我们分别讲讲盈利模型下的各种数据维度的思考。
计算盈利模型，需要弄清楚以下几个主要部分，分别是：
一.支出：
①各项成本支出
②资金情况
③坏账滚动情况
二.收入：
①贷款基本信息
根据实际的项目数据计算出相关的盈利模型的数据，以下分别给大家详细阐述：
一.支出部分
1.1.各项成本支出
在各项支出的内容中，相关的成本支出包括：获客成本、数据费用、账率情况、月运营成本分摊、服务费率、审批成本等。
其中获客成本、数据成本以及运营成本为前期投入成本，而坏账率等会随着资产MOB的滚动都随之变动，这里会涉及较为复杂的计算过程。
比如对于相关的获客成本等，相关数据列举如下：
（以上数据，均需要根据真实的数据进行计算）
1.2.资金数据情况
金融机构借出的每批资金都是有成本。银行从央妈借款的资金成本最少，在开篇中，有提到的一个资金成本为12%，目前在相关的小贷等互金机构中都是较为正常的资金费用。相关的资金成本，列举数据情况如下：
1.3.坏账滚动情况
坏账预估的重要性，之所以需要重点测算这个指标，是因为在资产展业的过程中，资产往往还没有真正的好与坏，除非等待资产真正走完整个生命周期后，我们才能了解资产的最终形态。但我们会等待资产全部走完吗？很明显不会，而且也不需要等待资产真正意义上的走完，于是有经验的信贷分析人员便能很准确的预估坏账。如何预估，可以参考以下两种比较经典的方法：
1.3.1.迁移率进行坏账预测
迁徙率：表示客户从一个还款状态过渡到下一个还款状态的比率；
M1是C的下一个还款状态，M2是M1的下一个还款状态，以此类推。迁徙率是一 个“流入”的概念，配合催收相关的指标（催回率，催回率是 “流出”的概率）可以分析坏账水平的形成过程。
1.3.2.利用Vintage预估坏账
介绍Vintage之前，我们先引入两个概念账龄(Month On Book， MOB)和逾期天数 (Days Past Due, DPD).
MOB指订单隶属的放款月份。一笔订单从放款成功开始，就拥有了账龄，一笔订单的全部账龄>=订单的期数。
MOB1：放款后第一月
MOBX：放款后第X月
如2021年1月放款的订单，在2021年1月的观察时点即MOB0，在2021年10月的观察时间是MOB9。
DPD指逾期期天数。客户逾期天数=实际还款日（一直未还则为统计日)-应还日
如还款日是每月1号，那么2号就是逾期第一天。如果客户在10号还款日还清，那么逾期9天。
Mn表示逾期n个月，逾期一期就是M1 (1-30天），逾期两期M2（31-60天），逾期三期M3 (61-90天），以此类推.
Vintage 图又叫做酒窖图，是以账龄MOB为轴，观察每个放款月的账龄的质量情况。
计算口径有2种：
单量口径：逾期率 =截止至期末时点逾期Mn +的订单数/总放贷订单数
金额口径：逾期率 =截止至期未时点逾期Mn +的逾期剩余本金/总放贷本金
每家金融机构计算口径存在差异，从风控角度出发，M1+的金额口径用的更多。
展示方法通常为：图表，上图即为PD7+的Vintage案例。通常来说，随着账龄的增加Vintage的曲线是单调递增的，但是增势逐渐下降。我们可以看出上图基本上在MOB4的时候趋于稳定。
以上在测试具体的坏账情况，请一定要留意图中的文字介绍。
关于这一部分的坏账预估的内容，有兴趣的童鞋可关注：
第61门：风控人必须的资产分析课——坏账预估
第62门：基于成本收益模型的风险定价
二.收入部分
2.1.贷款的基本信息
贷款的基本信息主要包括但不限制以下内容：贷款本金、月利率、资金成本、期数、服务费率、月坏账率、预计通过率、获客成本、数据费用、客户类型、月运营成本分摊、风险准备金等
以一个偏短期的贷款产品为例，其相关的贷款的各项基本信息如下，供参考：
（以上便是在风控财务整体指标中，盈利模型最重要的两块收入与支出，当然我们只列重要内容，列入包括的那些运营成本、利息收入等统统我们都暂且忽略不提。）
三.盈利测算部分
利润的计算，在相关的计算中可以简单列举为：
利润=收入-赔付(坏账情况)-费用-资金各项费用【增值税（销项）及附加】
纸上得来终觉浅，理论的归理论还是需要就数据实操下，本次我们给大家提供盈利测算具体的数据集跟练习案例，各位做盈利测试的同学可到知识星球上查收此份资料，进行实操学习：
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